<<
>>

8.2. Классификация предпринимательских рисков

Сложность классификации предпринимательских рисков заключается в их многообразии. С риском предприниматель­ские фирмы сталкиваются всегда при решении как текущих, так и долгосрочных задач. Существуют определенные виды рисков, действию которых подвержены все без исключения предпринимательские организации, но наряду с общими есть специфические виды риска, характерные для определенных видов деятельности: так, банковские риски отличаются от ри­сков в страховой деятельности, а последние, в свою очередь, от рисков в производственном предпринимательстве.

Видовое разнообразие рисков очень велико — от пожаров и стихийных бедствий до межнациональных конфликтов, измене­ний в законодательстве, регулирующем предпринимательскую деятельность, и инфляционных колебаний.

Кроме того, экономическое и политическое развитие совре­менного мира порождает новые виды риска, которые довольно трудно определить, оценить количественно. Транснационализа­ция бизнеса сопровождается созданием сложных финансовых и производственных взаимосвязей. Возникает "эффект домино", когда крах одной компании влечет за собой ряд банкротств ком­паний, связанных с компанией-банкротом. Усиление компью­теризации и автоматизации производственно-хозяйственной деятельности предпринимательских организаций приводит к возможности потерь в результате сбоя компьютерной системы, сбоя вычислительной техники. Особое значение в последние годы приобрели риски, связанные с политическими факторами, так как они несут с собой крупные потери для предпринимательства.

С риском предприниматель сталкивается на разных этапах своей деятельности; естественно, причин возникновения кон­кретной рисковой ситуации может быть очень много. Обычно под причиной возникновения подразумевается какое-то условие, вызывающее неопределенность исхода ситуации. Для риска такими источниками являются: непосредственно хозяйственная деятельность, деятельность самого предпринимателя, недо­статок информации о состоянии внешней среды, оказывающей влияние на результат предпринимательской деятельности. Ис­ходя из этого, следует различать:

П риск, связанный с хозяйственной деятельностью;

П риск, связанный с личностью предпринимателя;

П риск, связанный с недостатком информации о состоянии внешней среды.

В связи с тем, что вероятность возникновения последнего риска обратно пропорциональна тому, насколько предприни­мательская фирма информирована о состоянии внешней среды по отношению к своей фирме, он наиболее важен в современных условиях хозяйствования. Недостаточность информации о парт­нерах (покупателях или поставщиках), особенно их деловом имидже и финансовом состоянии, грозит предпринимателю воз­никновением риска. Недостаток информации о налогообложении в России или в стране зарубежного партнера — это источник потерь в результате взыскания штрафных санкций с пред­принимательской фирмы со стороны государственных органов. Недостаток информации о конкурентах также может стать ис­точником потерь для предпринимателя.

Риск, связанный с личностью предпринимателя, опреде­ляется тем, что все предприниматели обладают различными знаниями в области предпринимательства, различными навы­ками и опытом ведения предпринимательской деятельности, различными требованиями к уровню рискованности отдельных сделок (рис. 8.1).

По сфере возникновения предпринимательские риски можно подразделить на внешние и внутренние. Источником возникновения внешних рисков является внешняя среда по от­ношению к предпринимательской фирме. Предприниматель не может оказывать на них влияние, он может только предвидеть и учитывать их в своей деятельности.

Таким образом, к внешним относятся риски, непосредствен­но не связанные с деятельностью предпринимателя. Речь идет о непредвиденных изменениях законодательства, регулирующего предпринимательскую деятельность; неустойчивости полити­ческого режима в стране деятельности и других ситуациях, а соответственно и о потерях предпринимателей, возникающих в результате начавшейся войны, национализации, забастовок, введения эмбарго.

Рис. 8.1. Классификация предпринимательских рисков


Источником внутренних рисков является сама предприни­мательская фирма. Эти риски возникают в случае неэффектив­ного менеджмента, ошибочной маркетинговой политики, а также в результате внутрифирменных злоупотреблений.

Основными среди внутренних рисков являются кадровые риски, связанные с профессиональным уровнем и чертами ха­рактера сотрудников предпринимательской фирмы.

В современных условиях хозяйствования выделяют два типа предпринимательского риска по уровню принятия реше­ний: макроэкономический (глобальный) риск и риск на уровне отдельных фирм (локальный). До середины 80-х гг. XX в. в России основная доля риска приходилась на глобальный уровень — уровень государства.

С появлением самостоятельности хозяйствующих субъектов ситуация изменилась: теперь основную часть риска несут пред­принимательские организации. Самостоятельно определяя свои капиталовложения и направления инновационной деятельности, самостоятельно заключая договоры с потребителями и постав­щиками, они полностью принимают на себя связанный с этими решениями предпринимательский риск.

С точки зрения длительности во времени предпринима­тельские риски можно подразделить на кратковременные и постоянные. К группе кратковременных относятся те риски, которые угрожают предпринимателю в течение конечного, из­вестного отрезка времени, например транспортный риск, когда убытки могут возникнуть во время перевозки груза, или риск неплатежа по конкретной сделке.

К постоянным рискам относятся те, которые непрерывно угрожают предпринимательской деятельности в определенном географическом районе или в определенной отрасли экономики, например, риск неплатежа в стране с несовершенной правовой системой или риск разрушений зданий в районе с повышенной сейсмической опасностью.

Поскольку основная задача предпринимателя — рисковать расчетливо, не переходя ту грань, за которой возможно банкрот­ство фирмы, следует выделить по степени риска допустимый, критический и катастрофический риски. Допустимый риск — это угроза полной потери прибыли от реализации того или иного проекта или от предпринимательской деятельности в целом. В таком случае потери возможны, но их размер меньше ожи­даемой предпринимательской прибыли; таким образом, этот вид предпринимательской деятельности или конкретная сделка, несмотря на вероятность риска, сохраняют свою экономическую целесообразность.

Следующая степень риска, более опасная в сравнении с до­пустимым, — это критический риск. Этот риск связан с опасно­стью потерь в размере произведенных затрат на осуществление этого вида предпринимательской деятельности или отдельной сделки. При этом критический риск первой степени связан с угрозой получения нулевого дохода, но при возмещении произве­денных предпринимателем материальных затрат. Критический риск второй степени связан с возможностью потерь в размере полных издержек в результате осуществления этой предпри­нимательской деятельности, т. е. вероятны потери намеченной выручки, и предпринимателю приходится возмещать затраты за свой счет.

Под катастрофическим понимается риск, который харак­теризуется опасностью, угрозой потерь в размере, равном или превышающем все имущественное состояние предпринимателя. Катастрофический риск, как правило, приводит к банкротству предпринимательской фирмы, так как в этом случае возможна потеря не только всех вложенных предпринимателем в опреде­ленный вид деятельности или в конкретную сделку средств, но и его имущества. Это характерно для ситуации, когда предпри­нимательская фирма получала внешние займы под ожидаемую прибыль; при возникновении катастрофического риска предпри­нимателю приходится возвращать кредиты из личных средств.

По степени правомерности предпринимательского риска могут быть выделены: оправданный (правомерный) и неоправ­данный (неправомерный) риски. Возможно, это наиболее важ­ный для предпринимательского риска элемент классификации, имеющий наибольшее практическое значение. Для разграни­чения оправданного и неоправданного предпринимательского риска необходимо учесть в первую очередь то обстоятельство, что граница между ними в разных видах предпринимательской деятельности, в разных секторах экономики различна. Так, в об­ласти научно-технического прогресса допустимая вероятность получения отрицательного результата на стадии фундамен­тальных исследований составляет 5—10%, прикладных научных разработок — 80-90%, проектно-конструкторских разработок — 90-95%. Очевидно, что эта область деятельности характеризует­ся высоким уровнем риска, вместе с тем существуют отдельные отрасли, например атомная энергетика, где возможность риска вообще не допускается.

Все предпринимательские риски можно также подраз­делить на две большие группы в соответствии с возможностью страхования: страхуемые и нестрахуемые. Предприниматель может частично переложить риск на другие субъекты экономи­ки, в частности обезопасить себя, осуществив определенные за­траты в виде страховых взносов. Таким образом, некоторые виды риска, такие, как риск гибели имущества, риск возникновения пожара, аварий и др., предприниматель может застраховать.

Риск страховой — вероятное событие или совокупность со­бытий, на случай наступления которых проводится страхование. В зависимости от источника опасности страховые риски подраз­деляются на две группы:

П риски, связанные с проявлением стихийных сил природы (погодные условия, землетрясения, наводнения и др.);

П риски, связанные с целенаправленными действиями че­ловека.

К рискам, которые целесообразно страховать, относятся:

П вероятные потери в результате пожаров и других сти­хийных бедствий;

П вероятные потери в результате автомобильных аварий;

П вероятные потери в результате порчи или уничтожения продукции при транспортировке;

П вероятные потери в результате ошибок сотрудников фирмы;

П вероятные потери в результате передачи сотрудниками фирмы коммерческой информации конкурентам;

П вероятные потери в результате невыполнения обяза­тельств субподрядчиками;

П вероятные потери в результате приостановки деловой активности фирмы;

П вероятные потери в результате возможной смерти или заболевания руководителя или ведущего сотрудника фирмы;

? вероятные потери в результате возможного заболевания, смерти или несчастного случая с сотрудником фирмы.

Однако существует еще одна группа рисков, которые не берутся страховать страховые компании, но при этом именно взятие на себя нестрахуемого риска является потенциальным источником прибыли предпринимателя. Но если потери в ре­зультате страхового риска покрываются за счет выплат стра­ховых компаний, то потери в результате нестрахуемого риска возмещаются из собственных средств предпринимательской фирмы. Основными внутренними источниками покрытия риска являются: собственный капитал фирмы, а также специально созданные резервные фонды. Кроме внутренних есть еще и внешние источники покрытия вероятных потерь: например, за дочерние банки отвечает материнский банк.

Следует выделить еще две большие группы рисков по ожи­даемым результатам: статистические (простые) и динамические (спекулятивные). Особенность статистических рисков заклю­чается в том, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности. При этом потери для предпринимательской фирмы, как правило, означают и потери для общества в целом.

В соответствии с причиной потерь статистические риски могут далее подразделяться на следующие группы:

П вероятные потери в результате негативного действия на активы фирмы стихийных бедствий (огня, воды, землетрясений, ураганов и т. п.);

П вероятные потери в результате преступных действий;

П вероятные потери вследствие принятия неблагоприятно­го законодательства для предпринимательской фирмы (потери 282 связаны с прямым изъятием собственности либо с невозможно­стью взыскать возмещение с виновника из-за несовершенства законодательства);

? вероятные потери в результате угрозы собственности третьих лиц, что приводит к вынужденному прекращению дея­тельности основного поставщика или потребителя;

потери вследствие смерти или недееспособности клю­чевых работников фирмы либо основного собственника пред­принимательской фирмы (что связано с трудностью подбора квалифицированных кадров, а также с проблемами передачи прав собственности).

В отличие от статистического риска динамический риск несет в себе либо потери, либо прибыль для предпринимательской фир­мы. Поэтому их можно назвать "спекулятивными". Кроме того, динамические риски, ведущие к убыткам для отдельной фирмы, могут одновременно принести выигрыш для общества в целом. Поэтому динамические риски являются трудными для управле­ния. Далее анализируется сущность следующих рисков: политический риск;

П производственный риск; коммерческий риск;

П финансовый риск; технический риск;

? отраслевой риск; инновационный риск.

<< | >>
Источник: Валигурский Д. И.. Организация предпринимательской деятельно­сти: Учебник / Д. И. Валигурский. — 3-е изд. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», — 520 с.. 2012

Еще по теме 8.2. Классификация предпринимательских рисков:

  1. 7.2.4. СТРАХОВАНИЕ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКИХ РИСКОВ
  2. 41. Виды страховых услуг на рынке страхования: личное и имущественное, ответственности и предпринимательских рисков
  3. Классификация рисков инвестиционной деятельности
  4. 17.1. Классификация банковских рисков
  5. 22 СУЩНОСТЬ, КЛАССИФИКАЦИЯ И ВИДЫ РИСКОВ
  6. Классификация Финансовых рисков
  7. 1. Классификация рисков
  8. 1. Понятие, сущность и классификация рисков
  9. 17.1. ПОНЯТИЕ БАНКОВСКИХ РИСКОВ И ИХ КЛАССИФИКАЦИЯ
  10. Классификация инвестиционных рисков
  11. 14.1. Профессиональная и деловая платформы функциональной среды предпринимательской фирмы. Понятие конкурентоспособности предпринимательской фирмы
  12. 6.2.6.ОСОБЕННОСТИ КОНТРОЛЛИНГА РИСКОВ
  13. 22.2. Снижение инвестиционных рисков
  14. 8.1. Предпринимательские риски
  15. 37. МЕХАНИЗМЫ МИНИМИЗАЦИИ РИСКОВ
  16. Идентификация рисков
  17. 8.2.Виды инвестиционных рисков
  18. 8.3. Планирование рисков
  19. 8.2. Анализ рисков
  20. Процесс регулирования инвестиционных рисков