<<
>>

7.4. Финансовый план предприятия

В рамках текущего планирования на предприятии разраба­тывается финансовый план, в котором в стоимостном выражении отражаются все стороны работы предприятия. Основные задачи, решаемые в финансовом плане, таковы:

П обеспечение предприятия финансовыми ресурсами по осу­ществлению производственно-хозяйственной деятельности;

[] использование резервов в мобилизации ресурсов с целью увеличения прибыли и повышения рентабельности производства;

П определение финансовых взаимоотношений с госбюд­жетом, кредитными учреждениями, вышестоящими организа­циями.

Финансовый план составляется в форме баланса доходов и расходов, в котором сопоставляются доходы предприятия и его расходы на основную деятельность, по капитальным вложениям, на увеличение собственных оборотных средств, на содержание жилищно-коммунального хозяйства и на другие нужды пред­приятия. В финансовом плане также устанавливается направле­ние использования излишков доходов по сравнению с расходами и определяются источники покрытия плановых расходов (при недостатке доходов).

Баланс доходов и расходов состоит из четырех основных подразделов:

П доходы и поступления; П расходы и отчисления; П кредитные взаимоотношения; П взаимоотношения предприятия с бюджетом. Доходы и поступления предприятия в основном склады­ваются:

[] из чистого дохода в виде прибыли от реализации основной продукции и услуг и прочей продукции;

[] из поступления средств из внутренних источников пред­приятия (амортизация, выручка от реализации выбывшего имущества, отчисления от себестоимости продукции на НИР и другие цели, прирост устойчивых пассивов);

[] из поступления средств из внешних источников (кредиты банка, средства вышестоящих организаций в порядке перерас­пределения прибыли, поступления от родителей на содержание детей в детских садах и другие поступления).

Расходы и отчисления предприятия складываются из собственных затрат предприятия и платежей в госбюджет и предусматривают следующие статьи:

П капитальные вложения с выделением затрат на техни­ческое перевооружение и реконструкцию действующего пред­приятия (общая сумма капитальных вложений включает в себя собственные средства предприятия, кредиты банков, средства вышестоящих организаций и др.);

П затраты на капитальный ремонт;

? прирост нормативов собственных оборотных средств; отчисления в фонды экономического стимулирования,

резервные и иные фонды;

? операционные расходы;

? расходы по хозяйственному содержанию зданий, соору­жений, детских садов, лагерей и т. п.;

П прочие расходы и отчисления.

Прирост собственных оборотных средств осуществляет­ся за счет прибыли предприятия; кредитов банка; прироста устойчивых пассивов; временно свободных средств фондов эко­номического стимулирования. К устойчивым пассивам обычно относят минимальную задолженность по заработной плате и начислению в социальные внебюджетные фонды; резервы на покрытие предстоящих расходов; кредиторскую задолженность по оплате продукции и др.

Кредитные взаимоотношения включают получение долгосрочных ссуд банка на капитальные вложения; погаше­ние долгосрочных ссуд и уплату процентов по краткосрочным и долгосрочным ссудам.

Взаимоотношения предприятия с бюджетом предполага­ют своевременную уплату всех налогов, платежей и отчислений в размерах, установленных законодательством.

С переходом предприятий на работу в рыночных условиях традиционное финансовое планирование (составление финансо­вого плана) осуществляется в рамках разработки бизнес-плана предприятия.

Финансовые разделы бизнес-плана включают разработку следующих типовых документов:

? прогноз финансовых результатов;

П потребность в дополнительных инвестициях и формиро­вание источников финансирования;

П модель дисконтированных денежных потоков;

[] точку безубыточности (порог рентабельности).

Прогноз финансовых результатов является одним из наи­более трудных и ответственных разделов и составляется по определенной форме с разбивкой по кварталам.

Достоверность прогноза опирается на сведения о перспективах роста основных производственных показателей, важнейшим из которых явля­ется выручка от реализации. Выручка от реализации зависит от прогнозируемого объема продаж продукции в натуральном выражении и от цены единицы продукции.

Прогнозирование объемов продаж, затрат на производство и реализацию продукции, результатов от прочей реализации, доходов и расходов от внереализационных операций, а также платежей в бюджет из прибыли должно учитывать возможности предприятия по изысканию дополнительных резервов роста производства и реализации продукции.

Потребность предприятия в дополнительных инвести­циях определяется исходя из реальных возможностей предпри­ятия и прогнозируемого роста производства и объема продаж. При этом мобилизуются внутренние резервы и определяются внешние источники финансирования инвестиций.

Модель дисконтированных денежных потоков формиру­ется на основе прогноза результатов финансово-хозяйственной деятельности. Общий финансовый результат рассчитывается как сумма дисконтированных денежных потоков каждого года реализации плана и текущей дисконтируемой остаточной стои­мости за пределами планируемого года (подробнее о методе дис­контирования см. в гл. 8).

Необходимость составления модели дисконтированных денежных потоков и включения ее в бизнес-план определяется тем, что многие из затрат, показываемых в прогнозе финансовых результатов, не отражаются на порядке платежей. Например, материалы могут быть оплачены задолго до того, как эти затраты попадут в прогноз прибылей и убытков. Отдельные платежи про­изводятся поквартально или ежегодно. Поэтому данные для тех месяцев, в которых они производятся, могут быть значительно больше, чем в остальных.

Основная задача прогноза путем составления модели де­нежных потоков — проверка синхронности поступления и рас­ходования денежных средств.

Определение точки безубыточности (порога рентабель­ности) может осуществляться аналитическим и графическим способом. Для этого необходимо разделить все прогнозируемые затраты на постоянные (не зависящие от изменения объема производства продукции) и переменные (величина переменных расходов изменяется с ростом или сокращением объема произ­водства). Точка безубыточности соответствует такому объему производства, когда полученная выручка от реализации про­дукции идет полностью на покрытие общих издержек, связан­ных с производством и реализацией данного объема продукции (нулевая прибыль от реализации).

<< | >>
Источник: Валигурский Д. И.. Организация предпринимательской деятельно­сти: Учебник / Д. И. Валигурский. — 3-е изд. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», — 520 с.. 2012

Еще по теме 7.4. Финансовый план предприятия:

  1. Организация финансовой работы на предприятии. Анализ финансового состояния предприятий. Платежеспособность и ликвидность предприятий
  2. ТЕМА 7. Организация финансовой работы на предприятии. Анализ финансового состояния предприятий. Платежеспособность и ликвидность предприятий
  3. 13. Финансовый план как элемент финансового планирования
  4. 13. Финансовый план как элемент финансового планирования
  5. 7.3. Финансовое состояние предприятий. Финансовая устойчивость, платежеспособность и ликвидность предприятий
  6. 6.4. Бизнес-план предприятия
  7. 16. Бизнес-план предприятия как инструмент планирования
  8. 16. Бизнес-план предприятия как инструмент планирования
  9. 101. Бизнес-план предприятия
  10. БИЗНЕС-ПЛАН НЕКОММЕРЧЕСКОГО ПРЕДПРИЯТИЯ
  11. Раздел 10. Финансовый план и финансовая стратегия
  12. Использование данных финансового учета для управления предприятием. Финансовый учет и управление предприятием
  13. Использование данных финансового учета для управления предприятием Финансовый учет и управление предприятием
  14. 21.11. Финансовый план
  15. 2.7.3 Финансовый план