<<
>>

Тесты

Верно-Неверно

Деловая активность предприятия определяется показателями оборачиваемости.

Ликвидность активов и ликвидность баланса суть одно и то же.

Чем больше долгосрочных пассивов в балансе предприятия, тем выше его финансовая устойчивость.

Коэффициент абсолютной ликвидности можно определить, используя только данные баланса (форма №1).

Для расчета показателей рентабельности достаточно данных балансового от-чета на одну дату.

Для оценки банкротства предприятия-заемщика банк использует модель Дюпона.

Дебиторскую задолженность относят к высоколиквидным активам предприятия.

Высокая доля денежных средств на счете предприятия в валюте баланса всегда оценивается положительно.

Доля собственных средств в валюте баланса предприятия не должна быть менее 50 процентов.

Ликвидность баланса предприятия характеризуется скоростью превращения активов в денежную форму.

Ответы: 1В; 2Н; 3В; 4В; 5Н; 6Н; 7Н; 8Н; 9В; 10Н.

Процентный риск

Процентный риск - вероятная потеря дохода банка в результате изменения уровня рыночной процентной ставки и значительного уменьшения маржи и значительного уменьшения маржи, сведение ее к нулю или к отрицательному пока-зателю.

К способам управления процентным риском относят:

предусмотрение в договоре периодического пересмотра ставки по кре-диту в зависимости от изменения рыночной ставки;

установление согласования активов и пассивов по срокам и суммам их погашения, а также способам установления процентных ставок;

классификацию актива и пассива в зависимости от их чувствительности к изменению уровня процентных ставок;

определение размера разрыва (ГЭПа) между активами и пассивами, чувствительными к изменениям уровня процентных ставок.

Рассмотрим воздействие чувствительности процентной ставки на эффективность работы банка на следующей задаче.

Задача 12.2

Имеются следующие показатели работы банка (табл.

12.10).

Таблица 12.10 Объем, Удельный Процентная ставка, % Показатели млн р. вес, % Фактическое Новые условия значение Вариант1 Вариант2 Активы, чувствительные к изменению % ставки 3600 51,43 13 16 10 Активы с фиксирован- ной процентной ставкой 1200 17,14 16 16 16 Недоходные активы 2200 31,43 0 0 0 ВСЕГО 7000 100 9,43 - - Пассивы, чувствитель- ные к изменению % 4000 57,14 10 13 7 ставки Пассивы с фиксирован- ной процентной ставкой 800 11,43 12 12 0 Беспроцентные обяза-тельства 1200 17,14 0 0 0 Собственный капитал 1000 14,29 15%-я ставка дивидендов ВСЕГО 7000 100 9,23 - -

Средневзвешенная прибыль банка составляет 9,43%, а средневзвешенные издержки - 9,23%, следовательно, банк имеет определенную процентную прибыль.

Решение:

Рассчитаем основные финансовые показатели процентной политики банка.

Чистый процентный доход (процентная прибыль):

ЧПД = процентные доходы - процентные расходы = (3600 х 0,13 + 1200 х 0,16) - (4000 х 0,1 + 800 х 0,12) = 660 - 496 = 164 млн р.

Чистая процентная маржа:

ЧПМ = ЧПД / Доходные активы = 164 / (3600+1200) = 0?0342 (3?42%).

Результат соответствует нормативному значению (3 - 6%).

ГЭП = 3600 - 4000 = - 400.

В анализируемом банке значение ГЭПа отрицательное. Введем новое условие 1 - процентная ставка увеличилась на 3 процентных пункта. В этом случае

ЧПД = (3600 х 0,16 + 1200 х 0,16) - (4000 х 0,13 + 800 х 0,12) = 768 - 616 = 152 млн р.;

ЧПМ = 152 / (3600 +1200) = 0,0317 (3,17%).

Изменение чистого процентного дохода:

ДЧПД = ГЭП х Д1, т.е. ДЧПД = 152 - 164 = - 400 х 0,03 = -12 млн р.

Таким образом, при отрицательном ГЭПе в результате увеличения процентной ставки произошло снижение ЧПД и ЧПМ.

Темп прироста ЧПМ можно рассчитать следующим образом: Тчпм = (ГЭП / Доходные активы ) х (Д1 / ЧПМ) = = (- 400 / 4800) х (0,03 / 0,0342) = - 0,073 (-7,3%).

Следовательно, ЧПМ в результате увеличения ставки процентов снизилась на 7,3%.

В данной ситуации банку необходимо сделать корректировку баланса, свя-занную с изменением процентной ставки.

Были внесены следующие изменения в баланс банка (табл. 12.11).

Таблица 12.11 Объем, Удельный Процентная ставка Показатели млн р. вес, % Вариант 1 Вариант 2 Активы, чувствительные к изменению процентной 4000 57,14 16 10 ставки Активы с фиксированной ставкой процента 1000 14,29 16 16 Недоходные активы 2000 28,57 0 0 ВСЕГО 7000 100

Основные показатели после корректировки баланса будут равны: ЧПД = (4000х0,16 + 1000х),16) - (4000х0,13 + 800х0,12) = = 800 х 616 = 184 млн р.; ЧПМ = 184 / (4000 + 1000) = 0,0368 (3,68%).

Введем условие 2 - процентная ставка снизилась на 3%-ных пункта. В этом случае ЧПД и ЧПМ определите самостоятельно.

Ответ: ЧПД = 184 млн р.; ЧПМ = 0,0368 (3,68%).

Вывод: В результате снижения процентной ставки изменения ЧПД и ЧПМ не произошло. Это получилось за счет корректировки баланса и установления нулевого ГЭПа (ГЭП = 4000 - 4000 = 0).

Таким образом ГЭП-анализ позволяет банкам минимизировать процентный риск. Фактическое изменение ЧПД будет соответствовать ожидаемому, если изменение процентных ставок будет соответствовать прогнозируемому.

Например, рост ставки ожидался на 5 пунктов, а реально она выросла на 7. Если банк имеет положительный ГЭП, то он получит дополнительный доход от неожиданного увеличения ставки процента. Если банк имеет отрицательный ГЭП, то его доход снизится, что является следствием плохого управления процентным риском, которое в конечном итоге может привести к проблемам с ликвидностью и платежеспособностью банка.

Тесты

Верно-Неверно

При активном управлении ГЭПом банк стремится свести его к нулю.

Разница между чувствительными активами и пассивами банка носит название чистой процентной маржи.

Чем выше ГЭП, тем выше процентный риск банка.

Если прогнозируется увеличение рыночных процентных ставок, банку следует иметь больше чувствительных активов, чем пассивов.

Процентный риск банка определяется степенью кредитоспособности клиентов банка.

Ссуды с меньшим сроком погашения более чувствительны к изменению рыночных процентных ставок.

ГЭП, рассчитываемый как разница между чувствительными активами и пассивами, измеряется в процентах.

Основные средства банка относят к активам, чувствительным к изменению рыночных процентных ставок.

Небольшие банки, как правило, выбирают стратегию, направленную на поддержание нулевого ГЭПа.

При снижении рыночных процентных ставок ГЭП должен быть положительным.

Ответы: 1Н; 2Н; 3В; 4В; 5Н; 6В; 7Н; 8Н; 9В; 10Н.

Источник: Батракова Л.Г. Анализ процентной политики коммерческого

банка: Учеб. пособие. - М.: Логос, 2002. - 152 с.

<< | >>
Источник: М.Б. ТУРКОВСКАЯ . ДЕНЬГИ, КРЕДИТ, БАНКИ. УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКИЙ КОМПЛЕКС. 2005

Еще по теме Тесты:

  1. Тесты средств контроля
  2. ОТВЕТЫ НА ТЕСТЫ
  3. ТЕСТЫ ДЛЯ ПРОВЕРКИ ЗНАНИЙ
  4. 11.6. Тесты на устойчивость
  5. 10.8. Тесты на устойчивость
  6. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации
  7. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации
  8. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации
  9. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации
  10. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации
  11. Контрольные вопросы. Тесты и ситуации