<<
>>

Раздел 7. Формирование стартовых условий развития фирмы (расчет суммы необходимых кредитов) фирмы «Спорт».

Для организации деятельности фирмы на предварительном этапе необходимо осуществить ряд работ, которые могут быть профинансированы только за счет кредитов. К таким затратам относятся.
покупка базовой фирмы, проведение аудиторской проверки, оформление документов - 30000 долл.; покупка оборудования - 7000 долл.; покупка тренажеров - 70000 долл ; ремонтные и монтажные работы - 35000 долл.
Общая сумма капитальных затрат составит 142000 долл.
Кроме того, для нормальной организации текущей деятельности необходимы привлеченные средства на сумму не менее 18000 долл (организационные затраты). Поскольку оформление заемных договоров у физических лиц не может в данном случае рассматриваться в качестве надежного источника, то форми-рование этих дополнительных средств включается в сумму общего кредита.
Оплата по направлениям расходов имеет следующий вид:
оплата покупки фирмы и сопутствующих операций (в сумме 30000 долл.) осуществляется в три этапа1 1-й - 15000 долл. при оформлении сделки (в первый месяц); 2-й - 10000 долл. на втором месяце деятельности фирмы "Спорт"; 3-й - 5000 долл. на пятом месяце;
оплата 70% стоимости тренажеров (50000 долл) производится при покупке (в первом месяце), остальные 30% (20000 долл ) - не позднее пятого месяца;
ремонтные работы (в сумме 35000 долл.) проводятся и оплачиваются в три этапа (различаются по качеству и цели проводимых работ)- 1-й - наиболее капитальный стоимостью 20000 долл. (первый месяц); 2-й - "косметический" стоимостью 10000 долл (второй месяц), 3-й - по отдельным помещениям стоимостью 5000 долл (пятый месяц),
оборудование и его установка оплачиваются в сумме 7000 долл при проведении последнего этапа ремонтных работ (пятый месяц).
В целом и заказчики бизнес-плана, и его разработчики имеют общее мнение о том, что предусмот-ренные ремонтные работы носят предварительный характер и для расширения деятельности фирмы потребуется провести более основательные работы и расходы Однако это станет возможным только на последующем этапе деятельности, когда собственные источники финансирования будут задействованы в реальности
После проведения предварительных переговоров с потенциальными кредиторами за основу расчетов по кредитам были приняты следующие условия общая сумма кредита определена в 167000 долл., заключаются три договора на получение кредитов: 1-й - в первый месяц деятельности фирмы на сумму 100000 долл под 18% годовых на срок 33 месяца Условия погашения начало погашения основной суммы кредита отсрочивается до шестого месяца, проценты по ссуде оплачиваются с момента получения кредита; 2-й - также в первый месяц деятельности фирмы на сумму 25000 долл под 15% годовых на срок 18 месяцев. Условия погашения: начало погашения основной суммы кредита отсрочивается до пятого месяца, проценты по ссуде оплачиваются с момента получения кредита, 3-й - на пятом месяце деятельности фирмы на сумму 42000 долл. под 15%
Таблица 15 Целевое назначение кредита, долл Сумма, долл Основные условия кредитных договоров Месяц оплаты Покупка и оформ-ление документов Обору-дование, тренажеры Ремонтные работы Текущие расходы Срок действия (месяцев) Ставка, % в год ^ Начало погашения основной суммы Условный номер (для табл 16) 1-й 15000 50000 20000 15000 100000 33 18 с 6-го к -1 2-й 10000 - 10000 5000 25000 18 15 с 5-го к-2 5-й 5000 27000 5000 5000 42000 12 15 с 6-го к -3 Итого 30000 77000 35000 25000 167000 X X X X Условия формирования кредитов и направления их использования
Таблица 16
Формирование кредитных платежей за 12 месяцев первого года деятельности фирмы "Спорт"
(долл.) Размер платежей Месяц с начала деятельности Итого за 1-й год Остаток на конец года 1-й 2-й 3-й 4-й 5-й 6-й 7-й 8-й 9-й 10-й 11-й 12-й 13-й 14-й 15. Основной кредит-1 (в месяц) _ _ 3571 3571 3571 3571 3571 3571 3571 24997 75003 16 Процент (18% годовых) 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 1500 18000 X 17.
Сумма к выплате
(К-1) 1500 1500 1500 1500 1500 5071 5071 5071 5071 5071 5071 5071 42997 X 18. Основной кредит-2 (в месяц) _ _ _ — 1670 1670 1670 1670 1670 1670 1670 1670 13360 11640 19. Процент (12% годовых) 313 313 311 313 313 313 313 313 313 313 313 3443 X

Продолжение Размер платежей Месяц с начала деятельности Итого за 1-й год Остаток на конец года 1-й 2-й 3-й 4-й 5-й 6-й 7-Й 8-Й 9-й 10-Й 11-й 12-й 13-Й 14-й 18 Сумма к выплате (К-2) - 313 313 313 1983 1983 1983 1983 1983 1983 1983 1983 16803 X 19 Основной кредит-3 (в месяц) - - - - - 3820 3820 3820 3820 3820 3820 3820 26740 25260 20 Процент (12% годовых) _ — _ _ 525 525 525 525 525 525 525 525 4200 X 21 Сумма к выплате (К-3) - - - 525 4345 4345 4345 4345 4345 4345 4345 30940 X 22. Сумма к выплате по кредитам - всего 1500 1813 1813 1813 4008 11399 11399 11399 1139 9 11399 11399 11399 90740 * 23 в том числе по основному кредиту - - - - 1670 9061 9061 9061 9061 9061 9061 9061 65097 101903 24. По процентам 1500 1813 1813 1813 2338 2338 2338 2338 2338 2338 2338 2338 25643 X Примечание Нумерация строк продолжает нумерацию строк табл. 14
годовых на срок 12 месяцев. Условия погашения: первый взнос в счет погашения основной суммы кредита должен состояться в следующем месяце после получения кредита (т.е. в шестом месяце), проценты по ссуде оплачиваются с момента получения кредита.
Следует пояснить, что относительно благоприятные условия получения и выплат по кредитам являются следствием договоренности о получении гарантий со стороны администрации города. Сводная ха-рактеристика перечисленных выше условий показана в табл. 15.
На основе вышеуказанных условий происходит расчет формирования сумм кредитных платежей, которые становятся для получателя кредита основным ориентиром в текущей деятельности.
Раздельный расчет по возврату основной суммы кредита и процентов показан в табл. 16. В общей сумме платежей за год доля выплат процента составляет 28. При этом по различным договорам эта доля колеблется от 13,6% по кредиту 3 до 42% по кредиту 1. Различна и доля выплат по ним и в общей сумме платежей. 47% - по кредиту 1, 19%-по кредиту 2 и 34% - по кредиту 3. При точном соблюдении графика погашения кредитов на конец периода по основной сумме долга останется 101903 долл., что соответствует 61% первоначальной суммы. Наибольшая доля остатка (75%) приходится на кредит 1, по другим она составит соответственно 47% (кредит 2) и 60% (кредит 3). На практике это означает, что внимание должно быть уделено погашению кредита 1. Точкой перелома (взрывного роста в 2,8 раза) сумм платежей является 6-й месяц. Сумма доходов к тому времени еще не достигнет уровня, обеспечивающего устойчивость.
<< | >>
Источник: Под ред. Н А Колесниковой, А. Д. Миронова. Бизнес-план. Методические материалы. 3-е изд., доп. Под ред. Н А Колесниковой, А. Д. Миронова - М.- Финансы и статистика,2004. - 256 е.. 2004 {original}

Еще по теме Раздел 7. Формирование стартовых условий развития фирмы (расчет суммы необходимых кредитов) фирмы «Спорт».:

  1. Раздел 8. Расчет денежных потоков и погашения кредита фирмы "Спорт".
  2. Раздел 6. Формирование текущих затрат фирмы "Спорт".
  3. Раздел 4. Оценка условий реализации услуг фирмы "Спорт".
  4. Раздел 1. Исходные условия разработки биз- нес-плана фирмы "Спорт".
  5. Раздел 5. Оценка перспектив развития основной деятельности фирмы "Спорт".
  6. Раздел 9. Резюме бизнес-плана фирмы "Спорт".
  7. Раздел 3. Характеристика фирмы "Спорт" (задаваемые параметры).
  8. Раздел 2. Реквизиты фирмы "Спорт".
  9. РАЗДЕЛ IV. ИСТОЧНИКИ И МЕТОДЫ РАЗВИТИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ (ФИРМЫ)
  10. 5.1. Альтернативные подходы к объяснению фирмы и ее границ 5.1.1. Неоклассическая теория фирмы
  11. 41. ПРЕДЛОЖЕНИЕ ФИРМЫ. РАВНОВЕСИЕ ФИРМЫ В КРАТКОСРОЧНОМ ПЕРИОДЕ