<<
>>

ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ

Основной заботой банков традиционно является управление пассивами и ак­тивами, но в последние годы в условиях растущей конкуренции банки стали активно искать возможности получения прибыли от внебалансовой деятельности.
Внебалан­совая деятельность включает в себя торговлю финансовыми инструментами и полу­чение дохода в виде комиссионного вознаграждения и поступлений от перепродажи кредитов. Все это влияет на прибыль банка, но не отражается на его балансе. В самом деле, роль внебалансовой деятельности довольно сильно возросла: с 1979 г. доход от этих видов деятельности, в процентах от величины активов, удвоился.

Мы уже видели, что попытки банка управлять риском изменения процент­ных ставок привели к возникновению торговли финансовыми фьючерсами, опци­онами на долговые инструменты и процентными свопами. Банки, занимающиеся международной деятельностью, осуществляют и операции на международных ва­лютных рынках. Все сделки на перечисленных рынках относятся к внебалансовым операциям, поскольку непосредственно не влияют на баланс.

Хотя работа банков на этих рынках обычно обусловлена стремлением снизить риск или облегчить осу­ществление других банковских операций, иногда банки пытаются заняться еще и спекуляциями. Такого рода спекуляции могут быть довольно рискованными, и.

действительно, они привели к несостоятельности ряда банков, из которых самым драматичным стало банкротство в 1974 г. Franklin National Bank, крушение которо­го было обусловлено убытками на валютном рынке.

Второй тип внебалансовой деятельности, значение которого возросло в пос­ледние годы, включает в себя получение прибыли от перепродажи кредитов (ссуд). Перепродажа кредитов, или вторичное участие в кредитовании, сводится к заклю­чению контракта, по которому продаются все или часть денежных поступлений по определенному виду ссуд, и тем самым кредиты «вымываются» из баланса банка.

Банк получает прибыль от того, что перепродает кредиты за сумму, слегка превы­шающую сумму самого кредита. Из-за того что ставки процента по таким кредитам обычно высоки, покупка их оказывается достаточно привлекательной. Финансовые учреждения с готовностью приобретают их, даже несмотря на то, что более высо­кая цена означает некоторое понижение процента по сравнению со ставкой, уста­новленной по ссуде. Обычно разница составляет порядка 0,15 процентного пункта.

Третий тип внебалансовой деятельности сводится к получению дохода в виде комиссионного вознаграждения за предоставление специальных услуг клиен­там, например за участие в валютных торгах по поручению клиента; обслуживание ценных бумаг, обеспеченных закладными, путем сбора процентных и основных платежей с последующим их перечислением; предоставление гарантий по долго­вым обязательствам, например в виде банковских акцептов (обязательство банка выплатить процент и номинал в случае отказа стороны-эмитента), и открытие кредитных линий. Есть несколько типов кредитных линий. Самым важным из них является изученный нами выше, когда за определенную плату банк соглашается в оговоренный период времени предоставить по просьбе клиента кредит в рамках обозначенной суммы. Кроме того, кредитные линии теперь доступны и вкладчи­кам, которые могут выписать чек на сумму, превышающую остаток на счету, и по сути дела получают таким образом кредит. К другим видам кредитных линий, за открытие которых банки взимают плату, служат резервные аккредитивы, служа­щие обеспечением при эмиссии коммерческих бумаг, и кредитные линии для осуществления подписки на еврооблигации*, — их называют источниками вексель­ного обращения (note issuance facilities, NIF) и источниками возобновляемого креди­та (revolving underwriting facilities, RUF).

Внебалансовая деятельность, связанная с предоставлением гарантий для ценных бумаг и с кредитными линиями, повышает риск, с которым сталкивается банк. Даже несмотря на то что гарантированные ценные бумаги не отражаются на балансе банка, они все же влекут за собой определенный риск невозврата: если эмитент ценной бумаги не в состоянии осуществить необходимые выплаты, обязанность платежа падает на банк.

Гарантийные кредитные линии также подвергают банк риску, поскольку банк может быть вынужден предоставить кредит в тот момент, когда он не обладает достаточной ликвидностью или когда кредитный риск заемщика слишком высок.

Ввиду высокого риска, с которым сталкиваются банки при осуществлении внебалансовых операций, многие из них тщательно изучают специально вычисляе­мые показатели риска и используют для этого новейшие компьютерные технологии. Как мы увидим в главе 13, органы регулирования банковского сектора тоже озабо­тились ростом риска, связанного с внебалансовой деятельностью банков. Банковское дело теперь уже не является таким спокойным занятием, каким оно когда-то было, что дало повод одному банкиру сказать: «Хотя банкиры по-прежнему степенно ходят в темных костюмах, сама банковская сфера развивается очень динамично»[75].

<< | >>
Источник: Мишкин Ф.. Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков: Учебное пособие для вузов/Пер. с англ. Д.В. Виноградова под ред. М.Е. Дорощенко. — М.: Аспект Пресс,— 820 с.. 1999

Еще по теме ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ:

  1. ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
  2. 10.5. Внебалансовые операции банков с ценными бумагами
  3. Рост внебалансовых банковских операций
  4. Деятельность по ведению реестра. Совмещение видов профессиональной деятельности
  5. Оценка способности экономического субъекта продол­жить свою деятельность (допущение непрерывности деятельности)
  6. 4.1.2. Порядок учета НДСпри осуществлении иной деятельности наряду с деятельностью, подлежащей обложению ЕНВД
  7. 32. ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ. ИНТЕРИОРИЗАЦИЯ И ЭКСТЕРИОРИЗАЦИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
  8. Брокерская, дилерская деятельность. Деятельность по управлению ценными бумагами
  9. Экономические и правовые основы инвестиционной деятельности. Субъекты инвестиционной деятельности, их права и обязанности
  10. § 3. Структура деятельности личностиПодходы к структуре деятельности
  11. Понятия, виды и соотношения затрат и результатов деятельности предприятия Понятия затрат и результатов деятельности предприятия
  12. Деятельность
  13. Брокерская деятельность
  14. 1. Предпринимательская деятельность.