ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
Мы уже видели, что попытки банка управлять риском изменения процентных ставок привели к возникновению торговли финансовыми фьючерсами, опционами на долговые инструменты и процентными свопами. Банки, занимающиеся международной деятельностью, осуществляют и операции на международных валютных рынках. Все сделки на перечисленных рынках относятся к внебалансовым операциям, поскольку непосредственно не влияют на баланс.
Хотя работа банков на этих рынках обычно обусловлена стремлением снизить риск или облегчить осуществление других банковских операций, иногда банки пытаются заняться еще и спекуляциями. Такого рода спекуляции могут быть довольно рискованными, и.действительно, они привели к несостоятельности ряда банков, из которых самым драматичным стало банкротство в 1974 г. Franklin National Bank, крушение которого было обусловлено убытками на валютном рынке.
Второй тип внебалансовой деятельности, значение которого возросло в последние годы, включает в себя получение прибыли от перепродажи кредитов (ссуд). Перепродажа кредитов, или вторичное участие в кредитовании, сводится к заключению контракта, по которому продаются все или часть денежных поступлений по определенному виду ссуд, и тем самым кредиты «вымываются» из баланса банка.
Банк получает прибыль от того, что перепродает кредиты за сумму, слегка превышающую сумму самого кредита. Из-за того что ставки процента по таким кредитам обычно высоки, покупка их оказывается достаточно привлекательной. Финансовые учреждения с готовностью приобретают их, даже несмотря на то, что более высокая цена означает некоторое понижение процента по сравнению со ставкой, установленной по ссуде. Обычно разница составляет порядка 0,15 процентного пункта.Третий тип внебалансовой деятельности сводится к получению дохода в виде комиссионного вознаграждения за предоставление специальных услуг клиентам, например за участие в валютных торгах по поручению клиента; обслуживание ценных бумаг, обеспеченных закладными, путем сбора процентных и основных платежей с последующим их перечислением; предоставление гарантий по долговым обязательствам, например в виде банковских акцептов (обязательство банка выплатить процент и номинал в случае отказа стороны-эмитента), и открытие кредитных линий. Есть несколько типов кредитных линий. Самым важным из них является изученный нами выше, когда за определенную плату банк соглашается в оговоренный период времени предоставить по просьбе клиента кредит в рамках обозначенной суммы. Кроме того, кредитные линии теперь доступны и вкладчикам, которые могут выписать чек на сумму, превышающую остаток на счету, и по сути дела получают таким образом кредит. К другим видам кредитных линий, за открытие которых банки взимают плату, служат резервные аккредитивы, служащие обеспечением при эмиссии коммерческих бумаг, и кредитные линии для осуществления подписки на еврооблигации*, — их называют источниками вексельного обращения (note issuance facilities, NIF) и источниками возобновляемого кредита (revolving underwriting facilities, RUF).
Внебалансовая деятельность, связанная с предоставлением гарантий для ценных бумаг и с кредитными линиями, повышает риск, с которым сталкивается банк. Даже несмотря на то что гарантированные ценные бумаги не отражаются на балансе банка, они все же влекут за собой определенный риск невозврата: если эмитент ценной бумаги не в состоянии осуществить необходимые выплаты, обязанность платежа падает на банк.
Гарантийные кредитные линии также подвергают банк риску, поскольку банк может быть вынужден предоставить кредит в тот момент, когда он не обладает достаточной ликвидностью или когда кредитный риск заемщика слишком высок.Ввиду высокого риска, с которым сталкиваются банки при осуществлении внебалансовых операций, многие из них тщательно изучают специально вычисляемые показатели риска и используют для этого новейшие компьютерные технологии. Как мы увидим в главе 13, органы регулирования банковского сектора тоже озаботились ростом риска, связанного с внебалансовой деятельностью банков. Банковское дело теперь уже не является таким спокойным занятием, каким оно когда-то было, что дало повод одному банкиру сказать: «Хотя банкиры по-прежнему степенно ходят в темных костюмах, сама банковская сфера развивается очень динамично»[75].
Еще по теме ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ:
- ВНЕБАЛАНСОВАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ
- 10.5. Внебалансовые операции банков с ценными бумагами
- Рост внебалансовых банковских операций
- Деятельность по ведению реестра. Совмещение видов профессиональной деятельности
- Оценка способности экономического субъекта продолжить свою деятельность (допущение непрерывности деятельности)
- 4.1.2. Порядок учета НДСпри осуществлении иной деятельности наряду с деятельностью, подлежащей обложению ЕНВД
- 32. ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ. ИНТЕРИОРИЗАЦИЯ И ЭКСТЕРИОРИЗАЦИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
- Брокерская, дилерская деятельность. Деятельность по управлению ценными бумагами
- Экономические и правовые основы инвестиционной деятельности. Субъекты инвестиционной деятельности, их права и обязанности
- § 3. Структура деятельности личностиПодходы к структуре деятельности
- Понятия, виды и соотношения затрат и результатов деятельности предприятия Понятия затрат и результатов деятельности предприятия
- Деятельность
- Брокерская деятельность
- 1. Предпринимательская деятельность.