<<
>>

ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ

Финансы как экономическая категория проявляются в выпол­няемых ими функциях, знание которых необходимо для реализации финансовой политики. С точки зрения финансовой науки сущест­вует определенное единство функций финансов государства, пред­приятий и домашних хозяйств.
В то же время между ними есть раз­личия, обусловленные, с одной стороны, общегосударственными интересами, а с другой — аспектами предпринимательской деятель­ности предприятий и личными интересами граждан.

Для финансовой системы в целом решающее значение имеют такие функции, как планирование, организация, стимулирование.

Функция планирования предполагает формулирование целей и выбор путей их достижения на основании разграничения полномо­чий и предметов ведения между федерацией, субъектами федерации и органами местного самоуправления, а также разработки прогно­зов и бизнес-планов развития предприятий и организаций, смет доходов и расходов домашних хозяйств. К ней обычно относят и распределение ограниченного объема финансовых ресурсов во вре­мени с учетом приоритетов и целей развития, перераспределения финансов между бюджетом, предприятиями и домашними хозяйст­вами.

Данная функция реализуется путем составления бюджетов, планов и прогнозов на соответствующий финансовый год и пер­спективу, балансов финансовых ресурсов, установления порядка налогообложения и тл.

Функция организации включает выбор предприятиями организа­ционно-правовой формы, бюджетное устройство, разграничение полномочий законодательных и исполнительных органов власти в бюджетном процессе, определение прав и обязанностей функцио­нальных подразделений финансовых органов государства и пред­приятий. С ней связан процесс организационного построения внут­ренней системы регулирования и контроля бюджетных потоков и финансовых ресурсов предприятий и домашних хозяйств.

Функция стимулирования предполагает выбор оптимальных средств и способов, обеспечивающих реализацию поставленных целей, позволяет интерпретировать факторы, влияющие на финан­совую деятельность. Решающую роль играют факторы, определяю­щие поведение людей в процессе принятия ими решений по такти­ческим и стратегическим аспектам финансов.

В процессе деятельности, связанной с регулированием реально­го денежного оборота, реализуются три основные функции финан­сов: воспроизводственная, распределительная и контрольная.

Воспроизводственная функция финансов заключается в обеспечении сбалансированности материальных, трудовых и денежных средств на всех стадиях кругооборота капитала в процессе простого и расширен­ного воспроизводства. Воспроизводство осуществляется в рамках са­мостоятельно хозяйствующих субъектов, наделенных имуществом.

Экономическая обособленность имущества, выраженного в стоимостной форме, приводит к необходимости регулирования его кругооборота в рамках отдельно взятых предприятий, организаций, фондов, государств и т.д.

Совершающийся непрерывно кругооборот средств является ста­дией оборота капитала Денежный кругооборот начинается с аван­сирования денежных средств. Авансирование имеет место тогда, ко­гда израсходованные на приобретение сырья, материалов, товаров, оплаты работ и услуг денежные средства возвращаются на предпри-

ятис в течение одного кругооборота продукции в виде выручки от реализации произведенного или закупленного товара, работ, услуг.

Инвестирование означает использование денежных средств на це­ли капитального характера. Инвестирование отличается от авансиро­вания тем, что денежные средства на длительный период выбывают из оборота, а их возвращение на предприятие происходит по частям за счет регулярных отчислений, включаемых в состав затрат.

Воспроизводственная функция характеризуется показателями прибыльности и ликвидности активов предприятия. Прибыльность означает, что предприятие получает выручку от реализации товаров, продукции, работ, услуг, которая превосходит произведенные затра­ты.

Ликвидность активов (имущества) означает возможность легко их реализовать или превратить в денежную форму. Эффективное управление финансовыми ресурсами позволяет повышать прибыль­ность и обеспечивать долгосрочные инвестиции. Для поддержания высокой прибыльности и ликвидности решающую роль играет ка­чество управления финансовыми ресурсами.

Воспроизводственная функция стимулирует накопление финан­совых ресурсов. Проблема накоплений тесно связана с государст­венной финансово-кредитной политикой, так как государство соз­даст условия для регулирования денежных потоков в экономике при помощи различных механизмов, в том числе налогов и бюдже­та. Она актуальна для финансов во веем мире.

Составной частью воспроизводственной функции финансов яв­ляется оперативная функция — текущее обеспечение предприятий, организаций, бюджетов и внебюджетных фондов денежными сред­ствами для непрерывного финансирования, т.с. совершения плате­жей, расчетов и выполнения денежных обязательств. Оперативная функция не оказывает значительного воздействия на долгосрочную стратегию развития финансов. Воспроизводственная функция ста­вит на передний план накопление капитала для решения долго­срочных инвестиционных проблем.

С процессом воспроизводства основных средств тесно связаны инновационная деятельность, а также венчурное финансирование.

К инновационной деятельности относится постоянное поступа­тельное развитие предприятий на основе новых форм управления и финансирования, организации финансовых взаимоотношений.

Обеспечивает инновационную деятельность финансовыми ре­сурсами венчурное финансирование. Это прежде всего финансирова­ние научно-технических разработок и изобретений. Такое финан­сирование требует значительного накопления капитала и выбора длительной стратегии развития предприятия. Оно основано на ва­риативности принятия решений и дисконтировании денежных по­токов. Венчурное финансирование должно иметь строгую целевую ориентацию и основываться на бизнес-плане.

Распределительная функция финансов тесно связана с воспроиз­водственной, так как выручка от реализации товаров, продукции, работ и услуг подлежит распределению и перераспределению.

Рас­пределение денежных средств имеет место в процессе предпринима­тельской деятельности, когда они направляются непосредственно по целевому назначению на покрытие затрат и формирование дохо­дов (убытков). Однако именно распределение доходов в форме фи­нансовых ресурсов, как отмечалось выше, относится к области фи­нансов. Распределение финансовых ресурсов осуществляется путем их направления в фонды денежных средств предприятий.

Перераспределение доходов — процесс вторичного распределения доходов через централизованные фонды финансовых ресурсов (бюджет, внебюджетные фонды, страховые фонды, резервные фОИ- ды и др.), обеспечивающий направление средств в непроизводст­венную сферу, а также на государственные инвестиции и выполне­ние государством различных функций. Это возможно благодаря изъятию части прибыли, созданной производительным трудом.

Распределительная функция заключается в том, что за счет по­лученной выручки от реализации и внереализационных доходов (платы за аренду, штрафов, курсовых разниц и др.) предприятия обеспечивают выполнение денежных обязательств перед бюджетом, банками и контрагентами. Результатом распределительных процес­сов являются формирование целевых фондов денежных средств предприятиями за счет остающейся в их распоряжении прибыли, поддержание эффективной структуры капитала, установление про­порций распределения национального дохода.

Распределение денежных средств начинается с формирования фонда вотещения, обеспечивающего покрытие затрат на простое воспроизводство основных фондов и начисление износа. Источни­ками здесь служат арендная плата и амортизационные отчисления по основным производственным фондам, включаемые в себестои­мость товаров, продукции, работ, услуг. Амортизация начисляется по мере физического и морального износа основных фондов. Изно­сившиеся основные фонды требуют либо замены, либо частичного восстановления путем их ремонта, реконструкции или модерниза­ции. Что касается арендных отношений, то обычно они существуют в форме имущественного найма помещений, оборудования и друго­го недвижимого имущества на договорных началах. Это текущая аренда, имеющая конкретный временнбй период и предполагающая обязательный возврат арендодателю арендуемого имущества.

Длительный период в условиях отсутствия частной собственно­сти на средства производства в России аренда была практически бессрочной и отличалась низкой платой. При переходе к рыночным отношениям в развитии аренды наступил новый этап, ознамсно- вавшийся созданием арендных предприятий, представлявших собой определенный тип хозяйствования. В последние годы широкое рас­пространение получила финансовая аренда, предполагающая воз­можность перехода права собственности на арендуемое имущество от арендодателя к арендатору по истечении срока аренды.

В процессе реализации распределительной функции финансов формируется также фонд оплаты труда. Он включается в себестои­мость товаров, продукции, работ, услуг в части затрат на оплату труда основного производственного персонала предприятия, в ко­торые входят премии рабочим и служащим, стимулирующие и ком­пенсирующие выплаты, а также затраты на оплату труда не состоя­щих в штате предприятия работников, занятых в основной деятель­ности, Все остальные выплаты работникам производятся за счет чистой прибыли предприятия: премии, выплачиваемые из средств специального назначения и целевых поступлений; материальная помощь; беспроцентные ссуды на улучшение жилищных условий, на обзаведение домашним хозяйством и т.п.; надбавки к пенсиям; оплата путсвок на лечение и отдых, экскурсий, путешествий и др.

Выплаты работникам предприятия являются базой для начисле­ний взносов по социальному страхованию в государственные вне­бюджетные фонды. Эти отчисления относятся на себестоимость, если основная выплата, с которой удерживаются взносы, включает­ся в себестоимость, и на чистую прибыль, если выплата произво­дится за счет прибыли после налогообложения.

С позиций финансов большое значение имеют организация оп­латы труда, формы и условия выплат, стимулирующие увеличение прибыли и активизацию инновационной деятельности. Все это не­посредственно влияет на основные критерии благополучия в эко­номике страны: уровень производительности труда, конкурентоспо­собность производимой продукции и уровень жизни населения. На рубеже XX в. такой вывод сделал предприниматель Генри Форд: «Правильная цена — это есть не та цена, которую может выдержать рынок. Справедливая заработная плата не есть наинизшая сумма, за которую человек соглашается работать. Правильная цена есть наи­низшая цена, за которую можно постоянно продавать продукт, а справедливая заработная плата есть наивысшая заработная плата, какую может постоянно платить предприниматель. Здссь-то и вы­ступает на сцену изобретательность предпринимателя*[1].

Зависимость между организацией оплаты труда и его произво­дительностью важна для любого общества, желающего повысить эффективность производства и достичь устойчивого положения на рынке средств производства, предметов потребления, услуг и т.п.

Недостатки в организации оплаты труда влекут за собой негативные последствия. Если целью инвестиций является сокращение расхо­дов на оплату труда, то они заранее обречены на неудачу, посколь­ку вступают в противоречие со стремлением стимулировать рост производительности труда.

Когда темп роста заработной платы выше, чем темп роста про­изводительности труда, увеличиваются затраты на рабочую силу, приходящиеся на единицу продукции. При низком уровне заработ­ной платы не обеспечиваются минимальный потребительский бюд­жет и прожиточный минимум. Чтобы этого не произошло, система оплаты труда должна быть гибкой и адекватно реагировать на из­меняющиеся условия хозяйствования.

Особого внимания заслуживают системы оплаты труда, осно­ванные на участии работников в прибылях и распределении дохо­дов. Наиболее широкое распространение такие системы получили в Японии, где премиальные выплаты в форме прямого участия в при­былях могут достигать 50% заработной платы. Высокая доля выплат заработной платы за счет прибыли в Японии связана во многом с тем, что традиционно дивиденды в этой стране не играют сущест­венной роли, гораздо важнее курсовая стоимость акций. В России низкая роль дивидендов обусловлена инфляцией, недостатком обо­ротного капитала, проблемами привлечения инвестиций.

Все возрастающей популярностью пользуется философия обшей судьбы. Ее основу составляют интересы акционеров. Эти интересы тесно связаны с интересами фирмы и целиком определяются воз­можностями роста се капитала и положением на рынке.

Философия общей судьбы — это понимание проблем фирмы, готовность принять большую ответственность и нести больший риск, быстрый отклик на инновационную деятельность, чувство принадлежности к фирме, неразрывная связь личных интересов с успехами фирмы. Эта философия и рабочих и менеджеров, объеди­ненных общими интересами и стимулами.

Основным объектом реализации распределительной функции финансов является прибыль как элемент вновь созданной стоимости.

Прибыль имеет важное значение по следующим аспектам:

• в обобщенной форме отражает результаты предпринимательской деятельности и является одним из показателей се эффективности;

• используется в качестве стимулирующего фактора предпри­нимательской деятельности и производительности труда;

• выступает источником финансирования расширенного вос­производства и является важнейшим финансовым ресурсом пред­приятия.

Из этого вытекает, что прибыль имеет многогранный характер, в связи с чем необходим системный подход к се исследованию. Та­кой подход предполагает анализ совокупности факторов образова­ния, взаимовлияния, распределения и использования.

Образующие факторы — это выручка, получаемая предприятием от различных видов предпринимательской деятельности, в том чис­ле от реализации продукции, занимающей основной удельный вес, от реализации прочих активов и основных средств, доходы от доле­вого участия в других предприятиях, в том числе дочерних, доходы по ценным бумагам, безвозмездная финансовая помощь, сальдо штрафов полученных и уплаченных.

Взаимовлияющие факторы — это внешние факторы, определяе­мые финансово-кредитной политикой государства, в том числе на­логи и налоговые ставки, процентные ставки по ссудам, в опреде­ленной мере цены, тарифы, а также внутренние факторы, включая себестоимость, производительность труда, фондоотдачу, фондово­оруженность, оборачиваемость оборотных средств.

Факторы распреде:\еиия — это обязательные платежи в бюджет и внебюджетные фонды, в банковские и страховые фонды, добро­вольные платежи (включая взносы в благотворительные фонды), суммы прибыли, направленные в фонды денежных средств, созда­ваемые на предприятиях.

Факторы испатования действуют только в отношении прибыли, которая остается в распоряжении предприятия и направляется на потребление, накопление, социальное развитие, капитальные и фи­нансовые вложения, покрытие убытков и прочих затрат. За счет вы­ручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг и внереализа­ционных доходов в первую очередь покрываются затраты и форми­руется финансовый результат, который может быть положительным при получении прибыли и отрицательным, когда предприятие имеет убыток. Прибыль частично изымается в бюджет в виде налогов. Часть налогов и обязательных отчислений предприятия включается в состав текущих затрат до формирования финансового результата.

Все платежи, сборы, взносы, отчисления, поступающие в цен­трализованные фонды финансовых ресурсов, там, как правило, обезличиваются. Эти фонды служат инструментом перераспределе­ния финансовых ресурсов, и главный рычаг перераспределения — бюджетная система, включающая бюджеты различных уровней. Помимо бюджетов в перераспределительных процессах задейство­ваны централизованные фонды, составляющие систему социаль­ных, отраслевых, территориальных внебюджетных фондов. Кроме того, перераспределение происходит через систему страховых фон­дов, резервных фондов и др. Все централизованные фонды имеют четкую организационную структуру. Поступление и расходование средств планируется на основании смет, а исполнение утверждается соответствующим уполномоченным органом.

Из изложенного следует, что распределительные процессы соз­дают предпосылки расширенного воспроизводства и обеспечивают предприятия и домашние хозяйства собственными финансовыми ресурсами, а перераспределительные процессы обеспечивают фи­нансовыми ресурсами функционирование государства. Формирова­ние за счет прибыли фондов денежных средств, в том числе цен­трализованных и децентрализованных, означает наличие целевых источников финансирования конкретных мероприятий. Эти источ­ники находят отражение в финансовых планах, сметах и отчетах об использовании средств по целевому назначению.

Отсутствие прибыли свидетельствует о том, что возможности расширенного воспроизводства ограничены теми ресурсами, которые были накоплены ранее. При их «проедании» финансово­хозяйственная деятельность неминуемо сворачивается, а при финан­совой несостоятельности наступает банкротство. Денежные обяза­тельства не выполняются, накапливается задолженность, сокращают­ся размеры централизованных фондов финансовых ресурсов государ­ства. Убыточное производство воспроизводит убытки, поэтому оно должно быть закрыто. Прибыльное производство постепенно расши­ряется. Это, в свою очередь, увеличивает денежные потоки и усили­вает распределительные и перераспределительные процессы.

Многие экономисты считают прибыль важнейшим мотиваци­онным признаком предпринимательской деятельности. Крупней­ший собственник начала XX в. Генри Форд говорил: «Мотив только лишь прибыли хотя и считается прочным и практическим, на са­мом деле вовсе не практичен, ибо, как уже мы говорили, целью его является повышение цен для потребителя и уменьшение заработ­ной платы. Вследствие этого он постоянно суживает рынок сбыта и в конце концов удушает сам себя. Этим и объясняются многие трудности, испытываемые за границей»[2].

Таким образом, зависимость между ценой и прибылью опреде­ляет приоритеты финансовой политики предприятий.

Своеобразен взгляд на проблему мотивации прибылью амери­канского экономиста Дж.К. Гэлбрейта. В теории индустриального общества при исследовании процесса функционирования техно­структуры он предлагает новый концептуальный подход к проблеме управления прибылью: «В принятой неоклассической теории суще­ственную роль играет мотив прибыли — это единственная мускуль­ная сила, приводящая в движение и дающая энергию всей эконо­мической машине. Однако по мере созревания системы корпора­ций власть переходит к техноструктуре. Этот процесс настолько очевиден, что даже ортодоксы давно уже признали контроль управ­ляющих над современной крупной корпорацией. Это означает, что ныне к получению и максимизации прибыли стремятся люди, ко­торые сами их не получают»[3].

Таким образом, через распределение и перераспределение вновь созданной стоимости обеспечиваются расширенное воспроизводст­во и общегосударственные потребности, формируются источники финансирования общественного сектора экономики, достигается сбалансированность доходов и расходов.

Контрольная функция финансов заключается в реализации кон­троля рублем за реальным денежным оборотом и формированием фондов денежных средств. Она позволяет путем сопоставления и анализа затрат и результатов выявлять как позитивные, так и нега­тивные стороны деятельности хозяйствующих субъектов и прини­мать на этой основе соответствующие решения. Контрольная функ­ция связана с воспроизводственной и распределительной. Она может играть активную роль в принятии того или иного решения либо пас­сивно отражать результаты распределения денежных средств и вос­производственных процессов. Контроль рублем имеет две формы:

1) контроль за изменением финансовых показателей, состоянием платежей и расчетов — речь идет о системе санкций и поощрений, т.е. о мерах принудительного или, наоборот, стимулирующего характера;

2) контроль за реализацией стратегии финансирования — речь идет о реализации долгосрочной финансовой политики, основу ко­торой составляет прогноз изменений порядка и условий финанси­рования и последствий таких изменений, в целях оптимального управления финансовой системой.

В последнее время контрольная функция финансов претерпела существенные изменения, вызванные трансформацией форм собст­венности, приватизацией и коммерциализацией, применением но­вых организационно-правовых форм предприятий, институцио­нальными преобразованиями, формированием рынка капиталов, труда, товаров и услуг, либерализацией цен, внешнеэкономической деятельностью, валютными отношениями и др.

Контрольная функция финансов всегда имеет конкретную форму проявления: она может быть сориентирована на предприятие как еди­ный объект управления, на его структурные подразделения, на бюджет конкретного уровня, на какой-либо внебюджетный фонд и на отдель­но взятое лицо, наделенное определенными правами и обязанностями.

Контрольная функция проявляется в следующем: выявляется степень соответствия получаемых доходов, структуры фондов денеж­ных средств намеченным заданиям по расширению объемов произ­водства; корректируется несоответствие между доходами и расходами предприятия, бюджета, внебюджетного фонда, домашнего хозяйства.

Контрольная функция финансов реализуется по следующим ос­новным напраапсниям на макро- и микроуровнях:

• контроль правильности и своевременности перечисления средств в фонды денежных средств по всем установленным источ­никам финансирования;

• контроль соблюдения заданной структуры фондов денежных средств с учетом потребностей производственного и социального развития;

• контроль целевого и эффективного использования финансо­вых ресурсов.

Для реализации данной функции разрабатывают нормативы, определяющие размеры фондов денежных средств и источники их финансирования. Целевое и эффективное использование финансо­вых ресурсов контролируется на основе составляемых плановых и отчетных смет образования и расходования денежных фондов.

Контрольная функция финансов на микроуровне включает также:

• контроль поступления выручки от реализации продукции, товаров, работ, услуг, доходов домашних хозяйств, ассигнований бюджетополучателям;

• контроль уровня самофинансирования, прибыльности и рен­табельности.

Контроль уровня самофинансирования может проводиться на основе определения соотношения внутренних источников финан­сирования, включая нераспределенную прибыль, амортизацию, ре­зервные и страховые фонды, а также средств, полученных от про­дажи акций и облигаций (эмиссионный доход), банковских ссуд и коммерческого кредита (взаимной задолженности предприятий по товарным поставкам). Ликвидность контролируется по соотноше­нию оборотного капитала и краткосрочных обязательств. Оборачи­ваемость капитала контролируется по соотношению объема реали­зации и совокупности основного и оборотного капитала либо валю­ты баланса. Прибыльность контролируется по отношению к объему продаж, издержкам производства и обращения, активам и собст­венному капиталу предприятия.

С учетом уровня самофинансирования и прибыльности опреде­ляется степень финансового риска.

2.4.

<< | >>
Источник: Бабич А.М., Павлова Л.Н.. Государственные и муниципальные финансы: Учебник для вузов. — 2-издание, псрсраб. и доп. — М.: ЮНИТИ- ДАНА,— 703 с.. 2012

Еще по теме ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ:

  1. 2.2. Функции финансов. Дискуссионные вопросы сущности и функций финансов
  2. Финансы: понятие, сущность, функции Социально-экономическая сущность и функции финансов
  3. Современная система управления финансами. Управление финансами: понятие, объекты и субъекты управления, функции
  4. 5. Функции финансов
  5. 3. ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ
  6. 3. ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ
  7. Функции финансов
  8. Функции финансов
  9. 3.3. Функции финансов
  10. 12. Другие функции финансов
  11. 3. ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ
  12. 2.Функции финансов
  13. 1.2 ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ
  14. 2. Функции финансов
  15. 3. Функции финансов