Внешний ROI-анализ
Исходными документами для внешнего ROI-анализа являются отчет о прибылях/убытках и приложения к нему.
Рис. 6.6 поясняет расщепление результата на отдельные элементы, проведенное с помощью отчета о прибылях/убытках [30].Иерархия показателей для всего банка представлена на рис. 6.7. В соответствии с этой схемой может быть проведен многоступенчатый анализ рентабельности:
анализ взаимосвязи маржи чистой прибыли, доли собственного капитала и рентабельности собственного капитала;
анализ взаимосвязи расчетов показателей и прибыли;
анализ взаимосвязи маржи риска и брутто-процентной маржи;
анализ показателей ROI в рамках комбинированного сравнения предприятий во времени.
Система ROI допускает дополнительное разбиение некоторых элементов для более углубленного анализа (вертикальное расширение). Возможны следующие дополнения:
разбиение брутто-маржи процентных операций на общебанковские частичные маржи (например, процентные ставки по активам и пассивам) и далее выделение доли процентов, приходящихся на клиентские и неклиентские операции;
разбиение маржи издержек по интенсивности, которая характеризуется отношением величины издержек на одного работника к обороту на одного работника;
разбиение маржи дохода на интенсивности дохода, рассчитываемые на основе брутто-маржи дохода, брутто-процентной маржи или комиссионной маржи.
Вспомогательным инструментом оценки рентабельности и ее компонентов на основе системы ROI является анализ горизонтальной структуры дохода.
Структурные показатели характеризуют процент общей выручки от процентных операций, от комиссионных, от торговли. Горизонтальные показатели связаны, с одной стороны, с величиной дохода, полученного банком в среднем, а с другой - с рисковой маржей. Доход от процентных операций Брутто-маржа (процентная) + Доход от непроцентных операций (комиссионный доход) Комиссионная маржа +/- Нетто-доход от торговых операций (торговый доход) Торговая маржа +/- Прочие производственные доходы Прочие виды марям = Совокупный доход от нормальной деятельности Брутто-маржа совокупного дохода от нормальной деятельности - Производственные затраты: Маржа производственных затрат (1) затраты на персонал Маржа издержек на персонал (2) затраты на оборудование Маржа издержек на оборудование = Брутто-прибыль отнормальной деятельности Брутто-маржа прибыли - Рисковые издержки Маржа риска = Производственный доход от нормальной деятельности Нетто-маржа прибыли +/- Доход от нехарактерной деятельности — Маржа дохода от нехарактерной деятельности = Чистая прибыль до налогообложения Маржа чистой прибыли - Налог (на прибыль) = Чистая прибыль после налогообложения Рентабельность собственного капитала Рис. 6.6. Формирование компонентов результата для внешнего ІЮІ-анализа
К X
я а , 2 о. о •е-
X
X
3 о х а <и а О X
«3 X
О ой
ч
<и а. с о
СО
2 ?
и
и К
а. йё а> л х »тала) пос налогов О 2 :
Р |8 с 2
6.2. контроллинге БАНКЕ
Следует отметить следующее.
Показатели пооперационной ROI считаются более достоверными в силу качества исходной информации. Общебанковские показатели базируются на средних величинах баланса. Согласование обеих систем показателей требует перехода от единиц, используемых одной системой, к единицам другой.
Особые затруднения при расчете маржи связаны с доходом от комиссионных операций. В пооперационной системе расчет маржи оказывается осмысленным, если маржа рассчитывается в отношении к стоимостному выражению объема операций. Напротив, при проведении общебанковского анализа выбирается в качестве базовой ве-личины сумма баланса, что оказывается тем менее целесообразным, чем выше доля комиссионного дохода в общем доходе банка.
Еще по теме Внешний ROI-анализ:
- Внешний ROI-анализ
- Внутренний ROI-анализ
- Внутренний ROI-анализ
- 74 СТРУКТУРА АНАЛИЗА ВНЕШНИХ КРИТЕРИЕВ
- 4.4. Анализ внешней среды
- Анализ внешней и внутренней среды
- 3. АНАЛИЗ ВНЕШНЕЙ И ВНУТРЕННЕЙ СРЕДЫ ОРГАНИЗАЦИИ
- 3.1. Основные составляющие и типы внешней среды. Цели ее анализа
- Внешний анализ
- 72 КОМПЛЕКСНЫЙ АНАЛИЗ КУЛЬТУРНОЙ ВНЕШНЕЙ СРЕДЫ