БАНКИ ШТАТОВ ПЕРЕД ГРАЖДАНСКОЙ ВОЙНОЙ И ПРИПИСЫВАЕМЫЕ ИМ НАРУШЕНИЯ
«Свободные» банки Органы законодательной власти штатов Мичиган и Нью-Йорк приняли законы о нерегулируемой банковской деятельности в 1837 и 1838 гг. соответственно. После этого многие штаты последовали их примеру. До этого банк мог получить чартер только после принятия соответствующего закона законодательными органами этого штата. Законы о нерегулируемой банковской деятельности (freebanking laws) положили конец этой практике; любое лицо или группа могли получить чартер и осуществлять банковские операции при соответствии с общим законодательством о регистрации банков. Требования для получения чартера различались от штата к штату. В табл. 15-1 представлен список штатов, где такие законы были приняты до 1860 г.
и где они не были приняты.ТАБЛИЦА 15-1 Штаты, где были приняты законы о нерегулируемой банковской деятельности и где такие законы не были приняты (до 1860 г. включительно) Штаты, где были приняты Штаты, не принявшие законы о нерегулируемой Год принятия законов о нерегулируемой банковской деятельности закона банковской деятельности
1 В штате Мичиган была запрещена нерегулируемая банковская деятельность в 1840 г. и снова разрешена в 1857 г.2 По X. Рокоффу, в этих штатах «свободные» банки получили незначительное распространение. Источник. Перепечатано из публикации А. Ролника и У. Уэбера: Rolnick A. J., Weber W. £., Inherent Instability In Banking: The Free Banking Experience. — Cato Journal, 5 (3), Winter 1986. В качестве источника эти авторы использовали книгу X. Рокоффа: Rockoff Hugh, The Free Banking Era: A ReExamination. — New York: Arno Press, 1975. |
Штат Нью-Йорк во избежание подобных нарушений принял и стал широко применять закон, существенно ограничивающий банковскую деятельность. Банки в этом штате были под надзором и часто проверялись. Неудивительно, что при основании системы национальных банков в 1863 г. ориентировались именно на этот закон.
Другая точка зрения на эру «свободных» банков Вышеприведенный анализ — это традиционный взгляд на эру «свободных» (нерегулируемых) банков. В последние годы эта точка зрения на период 1836—1863 гг. была существенно пересмотрена.
Во-первых, надо отметить, что в этот период банковские операции не были абсолютно «свободны». Название это пошло от условий свободной регистрации: любой группе было дозволено основать банк, выпускать свои деньги (банкноты), принимать вклады и выдавать ссуды. Необходимо отметить, что штаты, где был принят такой закон, налагали определенные ограничения на банки:
1. «Свободные» банки должны были хранить муниципальные облигации, некоторые из которых были очень рискованными. Поскольку рыночная цена таких облигаций постоянно менялась, они были неликвидны, что увеличивало внутреннюю неустойчивость банковской системы. К тому же банки имели недиверсифицированные портфели.
2. «Свободные» банки должны были обменивать банкноты на золотые и серебряные деньги по требованию. Если же банк этого не делал, это означало, что банк будет закрыт и его активы будут использованы для выплат тем держателям банкнот, которые имели законный приоритет перед другими кредиторами банка.
И если клиенты банка хотели увеличить сумму наличных денег по отношению к депозитам, то банку приходилось выдавать свои резервы (золотые и серебряные монеты), даже если клиенты предпочли бы получить банкноты. Это могло способствовать банкротству банков.3. В большинстве штатов существовала система бесфилиальных банков, открытие банковских филиалов в других штатах было невозможно. В соответствии с требованиями обеспечения облигаций банки не могли держать оптимальный портфель активов; платежеспособность банков слишком сильно зависела от определенных отраслей, расположенных в данной местности.
Недавно экономисты-историки, в частности Артур Ролник (Rolnick) и Уоррен Уэбер (Weber) из Федерального резервного банка Миннеаполиса, подвергли сомнению традиционный взгляд. В соответствии с их точкой зрения:
1. Закрытие лишь отдельных «свободных» банков (число которых в определенных штатах было значительным) повлекло потери для держателей банкнот.
2. Банкноты «свободных» банков были достаточно безопасны.
3. Срок существования многих «свободных» банков был достаточно велик.
4. Банкротства банков в основном носили локальный характер, т. е. банкротство не распространялось на банки других штатов или банки данного штата, которые не были держателями облигаций или инвесторами проектов, послуживших причиной банкротства.
Критики этой точки зрения утверждают, что статистика А. Ролника и У. Уэбера показывает, что около 48% всех банков были закрыты и что около 15% банков стали неплатежеспособными, в результате чего держатели банкнот понесли потери. Поэтому возникает вопрос, были ли банкноты «свободных» банков действительно достаточно безопасны. Тем не менее даже эти критики допускают, что все-таки система «свободных» (нерегулируемых) банков была достаточно эффективна, особенно в свете недавнего кризиса в сберегательной отрасли США, которая находилась под жестким контролем (см. главу 13).
Еще по теме БАНКИ ШТАТОВ ПЕРЕД ГРАЖДАНСКОЙ ВОЙНОЙ И ПРИПИСЫВАЕМЫЕ ИМ НАРУШЕНИЯ:
- 60. Гражданско-правовая ответственность за нарушение земельного законодательства
- Приписываемый (аскриптивный) статус
- Расторжение трудового договора в связи с нарушением правил его заключения, если это нарушение исключает возможность продолжения работы
- Восстание Дольчино было первой крестьянской войной в Западной Европе в XIV—XVI вв.
- Страх перед покупкой, страх перед продажей
- БАНКОВСКИЕ ОПЕРАЦИИ НА УРОВНЕ ШТАТОВ
- Вопрос 71. Развитие буржуазного гражданского права: Швейцарское гражданское уложении
- Вопрос 70. Развитие буржуазного гражданского права: Германское гражданское уложение
- 11. Представители обвиняемого, потерпевшего, гражданского истца и гражданского ответчика
- Вопрос 41. Президент в США. Право штатов